财联社注意到，随着517新政陆续在各城市落地，叠加房企年中业绩冲刺，6月百强房企单月销售额有明显提升。其中尤以一线城市最为强劲。
据克而瑞房地产研究中心最新数据显示，6月份北京与上海新建商品住宅成交面积分别达43万平方米和81万平方米，环比分别增长21%和66%。广州和深圳也分别成交了83万平方米和39万平方米，环比增幅分别为48%和38%。
在二手房方面，上海与北京的成绩也同样亮眼，数据显示，6月份上海二手房网签量高达26374套，环比增加41.1%，不仅创下今年新高，也刷新了自2021年6月以来的单月成交纪录；北京二手房网签量达14987套，环比上涨11.99%，同比上涨29.12%，也创下了近15个月新高。
克而瑞分析指出，核心一二线城市受短期新政影响，购房需求得到进一步释放，尤其是二手房市场的回暖激发了部分潜在置换需求，有望带动新房成交回稳。今年以来，一线城市在住房限购、首套房认定、首付比例、房贷利率等方面进行了多项调整，这些政策的落地实施叠加房企年中业绩冲刺，共同推动了市场成交量的回升。
然而与6月地产数据走好相反的是，上游的螺纹钢、铁矿石、玻璃等建材期货品种价格却屡屡下行，其中玻璃期货近一个月跌幅高达18%，领跌建材板块。
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截至今日收盘时段，螺纹钢主力合约2410涨0.63%，报3514元/吨，铁矿石主力合约2409涨0.79%，报828元/吨，玻璃主力合约2409跌0.81%，报1465元/吨。
黑色系难言见底，地产数据有待观察
“5月份以来，地产政策不断，包括下调首套房首付比例，贷款利率，一线城市继续放松限购等，政策不断刺激下，6月地产销售数据边际好转，尤其是一线城市。” 东吴期货黑色系分析师朱少楠向财联社表示，进入7月受高温和降雨天气的影响，7月新房和二手房成交环比在走弱，但去年基数也低，今年7月成交有望同比维持正增长。
“不过，政策的影响一般1-3个月更加明显，地产的销售数据还需要继续跟踪。黑色系来看，考虑到新开工和施工的走弱，地产拖累用钢需求还会延续，但市场计价也比较充分。”他说到。
从近一个月的行情来看，建材板块的商品价格都已较为接近今年的历史底部位置。其中玻璃期货主力合约累计跌幅高达18%，价格持续在今年内的低位徘徊；螺纹钢期货主力合约累计跌幅达9%。铁矿石期货主力合约累计跌11%。
朱少楠认为，今年低于预期的在于基建用钢需求，接下来还需要看其什么时候改善。同时伴随着欧美制造业PMI的回落，国内钢材出口端的担忧也有所增加，因此相关商品还很难说见底了。
中指研究院企业研究总监刘水则指出，近期“5·17”一揽子房地产政策的落地，对市场信心有较好的提振作用，但市场修复节奏整体仍依赖于居民收入预期的改善，全国新房市场短期或仍处于筑底阶段。
刘水认为，后续在去库存方面，各地或加快地方国企收储未售新房、收购存量土地等政策细化落实，帮助房企加快回收资金，助力行业风险化解。预计随着供需两侧同时优化，房地产市场加快企稳恢复，房企销售将有所改善。
玻璃产销弱势运行，铁水产量环比增长
值得注意的是，从建材商品自身的基本面来看，似乎也未见到乐观的迹象。
据了解，玻璃目前供给量虽较一季度有所下降，但仍处于相对高位。据隆众资讯数据显示，上半年浮法玻璃共冷修17条产线，点火11条产线，剔除“僵尸产线”后，国内浮法玻璃生产线共301条，日产能20.23万吨，在产249条，日产量17.03万吨，开工率从高位84.87%降至82.72%。
隆众资讯显示，淡季需求持续疲弱，玻璃企业库存延续增长态势，截至7月11日，全国浮法玻璃样本企业总库存6358.3万重箱，续创3个月新高，环比增加110.2万重箱，同比增加21.47%。
新湖期货点评表示，近期浮法玻璃现货价格仍偏弱为主，一些企业降价以出货，整体现货成交较为灵活。三季度一般为幕墙等下游集中安装节点，外加市场传统消费习惯加持，中期来看玻璃期货或仍有一波上行的动能存在。
“不过短期市场情绪再度转弱，建议谨慎操作”，新湖期货在相关研报中称。
另一方面，钢厂铁水产量也保持高位，从我的钢铁Mysteel统计的247家钢厂口径看，今年二季度平均日度铁水产量约233万吨。
中金大宗商品研报分析，这意味着三季度铁水均值或为239万吨，与当前水平基本持平。即便铁矿进口后期有所回落后，今年以来的大幅累库也难以被消化，2H24铁矿石基本面或将维持小幅过剩。
中金还指出，地产政策效果集中释放带来的成交量在延续性上或不足，仍需观察。销售的持续改善仍有赖于房价的企稳和居民购房预期的扭转。往地产供给端及新开工的传导或相对偏慢，地产钢材消费短期仍有一定压力。预计铁水产量向上的空间比较有限，从季度平衡表看，基建补进度或带来一定实物工作量的释放，可以预计今年3季度铁水产量较2季度环比小幅增长2.5%。
“市场对于今年铁矿成本曲线扩张的交易可能尚不充分。需求曲线是快变量，短期主导价格波动，而供给曲线是慢变量，与需求曲线共同决定了长期的均衡价格位置。”中金在研报中称，今年铁矿的合理供需均衡点在100美元/吨，较当前价格仍有下行空间。
